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Synonyme:
Kurzform:
engl.: manager universe

Definition 1:

Der Vergleich der Performance eines Kundenetats zu dem einer representativen gleichrangigen Gruppe [Peer-Gruppe] von Geldmanagern.

Das wird verwendet, wenn man die Performance eines Geldmanagers analysiert. Zusätzlich dazu, mit einem standardisierten Index wie S&P 500 verglichen zu werden, wird die Performance eines Geldmanagers mit der Performance von anderen verglichen, die ähnliche Etats im Hinblick auf Anlagenklasse, Stil usw. überprüfen. Die Peer-Gruppe wird das Universum des Geldmanagers genannt.

Übers. von http://www.investopedia.com/terms/m/managerunivese.asp

Definition 2:

Das Universum der Manager umfasst weltweit schätzungsweise 2000 bis 2500 Anbieter. Unterstellt man einen vier- bis fünfjährigen Zyklus bei der Neuauflegung von Private Equity Fonds, werden jedes Jahr schätzungsweise 500 bis 600 Fonds zur Zeichnung aufgelegt. In keinem anderen Anlagesegment sind die Performanceunterschiede der Manager dabei so erheblich. Zwischen den besten und den schlechtesten 25 Prozent aller Private Equity Manager liegen typischerweise 15 bis 20 Prozent per anno! Wählt man den falschen Manager, kann dies zudem nicht einfach durch eine Mandatskündigung korrigiert werden.

Häufig reagieren Neuinvestoren im Private Equity Markt mit Erstaunen auf den Aufwand, welcher bei der Manager Selektion und den Vertragsverhandlungen betrieben wird. Die Manager Auswahl ist auch deshalb so wichtig, weil es Evidenz dafür gibt, dass die Vergangenheitsperformance in der Tat ein Indikator für die künftige Performance ist. Die Begründung für dieses – bei Managern traditioneller Aktienportfolios keineswegs zwingende Phänomen – liegt in den größeren Einflussmöglichkeiten von Private Equity Managern auf ihre Portfolio-Gesellschaften.

http://www.portfolio-institutionell.de/news/fullstory.php/aid/561/Grunds%E4tzliches_zur_Entwicklung_eines_Anlagekonzepts_f%FCr_Private_Equity.html

siehe auch: Benchmark